Análisis fundamental
PRECIO OBJETIVO:
PRECIO ACTUAL:
RECOMENDACIÓN:
Análisis técnico
CORTO PLAZO:
MEDIO PLAZO:
LARGO PLAZO:
Nota: Datos de cotización y análisis actualizados a día de hoy.
La escalada en el conflicto entre Irán y EEUU vuelve a elevar el precio del petróleo. Los inversores, sin embargo, se resisten a las ventas en una jornada de transición, a la espera de las referencias clave de mañana. El Ibex amortigua las caídas iniciales, con Repsol y Telefónica como apoyos destacados.
La agenda macro y monetaria del día depara un vacío que desviaba toda la atención a las múltiples referencias previstas para mañana: el IPC de EEUU, la comparecencia en el Congreso del presidente de la Fed, y la primera oleada de resultados de la temporada en Wall Street, de la mano de los bancos de Wall Street. Sin embargo, los acontecimientos del fin de semana siguen dando protagonismo en los mercados al conflicto entre EEUU e Irán . Los ataques no cesan entre las dos partes, en medio de una escalda que ha llevado a Irán a declarar nuevamente cerrado el Estrecho de Ormuz.
El precio del petróleo vuele a reaccionar con fuertes subidas. El barril de Brent amplía la escalada que registró la semana pasada. Los avances iniciales en la jornada de hoy llegaron a superar el 4%, hasta firmar máximos intradía por encima de los 79 dólares. Con el paso de la sesión las subidas se mitigan, y el Brent limita su ascenso a 77 dólares.
Las tensiones inflacionistas del petróleo elevan la presión sobre la deuda y los bancos centrales, y desinflan el rally de las economías con mayor dependencia energética, en especial las de Asia . Las tecnológicas desinflan nuevamente su rally. El Nikkei japonés ha cedido un 1,7% y el Kospi coreano ha perdido casi un 9%, arrastrado por el desplome del 15% del gigante coreano de los chips SK Hynix justo una jornada después del debut, con un rally del 12,8%, de sus ADR en Wall Street.
El pinchazo de las tecnológicas pasa factura también a Wall Street . Los futuros cotizan claramente a la baja en la víspera de la primera gran oleada de resultados empresariales de la temporada. Las caídas rozan el 1% en los futuros del tecnológico Nasdaq.
Ibex 35
La Bolsa española intenta hacer frente a las presiones bajistas iniciales. El Ibex se esfuerza en contener el correctivo del 2,3% con el que finalizó la semana pasada. Las referencias geopolíticas y del petróleo enturbian los ánimos antes de una jornada repleta de referencias clave, con la inflación, la Fed y el inicio de los resultados en el foco. El Ibex, tras registrar mínimos intradía por debajo de los 19.300 puntos, mejora para tantear incluso los 19.400.
La escalada del petróleo resulta determinante otra vez en las cotizaciones de valores como IAG y Repsol. Los mayores costes energéticos activan las caídas en valores como IAG, Amadeus y Logista . Por el contrario, convierten a Repsol en uno de los valores más firmes del día en el Ibex.
El índice selectivo español recibe también el respaldo del resto de las empresas energéticas. La utilities salen reforzadas de la mayor tensión geopolítica y energética, y valores como Naturgy e Iberdrola se cuelan entre los más resistentes.
Las subidas se repiten por segunda jornada consecutiva en las telecos, y en particular en Telefónica , impulsada desde que el pasado viernes la entrada del magnate Xabier Niel en Vodafone relanzara las compras en el sector.
Bolsa europea
La renta variable europea acusa las presiones geopolíticas, energéticas y monetarias. Los principales índices bursátiles de la región sufren para evitar los números rojos. El Ftse británico, el índice con mayor exposición a las materias primas, destaca entre los más firmes. El Dax alemán, en cambio, registra nuevamente mínimos intradía por debajo de los 25.000 puntos.
A la espera de las primeras oleadas de resultados, los movimientos corporativos protagonizan las mayores novedades empresariales. En la Bolsa de Amsterdam Akzo Nobel cotiza al alza la oferta de Nippoin Paint por una de sus divisiones de pinturas. En la Bolsa de Milán las subidas de Finecobank tienen como detonante los rumores de un presunto interés por parte de UniCredit. A nivel sectorial, las subidas de Tullow Oil, BP, Eni y otras empresas ligadas al petróleo contrastan con los descensos de aerolíneas como Air France y Lufthansa .
Deuda, euro, oro y bitcoin
Sectores como el tecnológico acusan los mayores costes de financiación. Las presiones derivadas del petróleo aumentan los intereses de la deuda , elevando la presión sobre los bancos centrales. La rentabilidad exigida al bund alemán, la deuda europea de referencia, se afianza por encima de la barrera del 3%. En España el bono a diez años vuelve a rondar el 3,55%, y en EEUU la deuda a diez años se acerca por momentos al 4,60%.
La nueva escalada del petróleo afianza la cotización del dólar . La divisa estadounidense aguarda firme referencias como el IPC de EEUU y la comparecencia en el Congreso del presidente de la Fed. El euro sufre para conservar el umbral de 1,14 dólares, mientras que la libra británica registra mínimos intradía por debajo de 1,34 dólares.
Las subidas del petróleo aumentan la convicción de nuevas subidas de tipos por parte de la Fed. Uno de los activos más castigados por esta posibilidad es el oro . El metal precioso sufre un nuevo correctivo al inicio de la semana, y en sus caídas retrocede hasta el entorno de los 4.060 dólares la onza.
Al igual que el oro, la cotización del bitcoin acusa también la subida de tipos de la Fed que cada vez más descuentan los mercados. La mayor de las criptomonedas trunca su remontada y baja por momentos de los 63.000 dólares, cerca aún de sus recientes mínimos del año.
ACS negocia comprar el 51% de la catalana Openchip
CriteriaCaixa invertirá 300 millones en 'start up' hasta 2030
La huelga de Renfe de este miércoles contará con servicios mínimos del 66%
Fvet reelige a Carlos Prades como presidente
¿En defensa de los mercados de predicción?